摘 要

在中国证券行业不断发展的环境下，本文研究的重点就是德邦证券如何顺应市场变化进行战略转型。首先，就国内证券公司现状进行分析。了解到目前证券公司主要是遇到佣金率下降，业务收入下降等问题。其次，运用SWOT析德邦证券公司的优缺点同时总结出转型的意义和原因。最后，对德邦证券公司转型给予自己的意见提供有借鉴意义的措施，为德邦的发展献计献策、出谋划策。

本文通过研究分析得出结论如下：

(1) 德邦证券公司面临以下几个问题：公司缺乏有规模高素质的服务营销队伍、由传统营销向服务营销转变还未完成、业务产品单一且相似、发展瓶颈突出。

（2）通过分析德邦证券的外部环境和德邦证券作为传统券商自身的缺点，论证了传统券商向财富管理者转型的必要性。

（3）针对德邦证券的实际情况，本文提出了以下战略转型措施：大力发展品牌建设，推出多元化产品,建立高效稳定的服务营销队伍，运营及风险控制，建立平台支持系统。

关键词：证券公司业务；财富管理；转型

From Traditional Brokerages to Wealth Management：

Research on Strategic Transformation of TEBON Securities Firm

ABSTRACT

With the constant development of China's securities industry environment, this paper studies the key is how to adapt to market changes and gravels securities strategic transformation. First, the status of the domestic securities companies analyzed. We understand the current securities company is experiencing decline in commission rates, revenue loss and other problems. Secondly, the SWOT analysis the advantages and disadvantages of gravels securities company at the same time summarizes the meaning and reason of transformation. Finally, to the transformation of gravels securities firms to give their views provide instructive measures, to contribute to the development of gravels and advise.

In this paper, through research and analysis conclusions are as follows:

(1) Gravels securities companies there are still facing the following problems: the lack of a high quality service marketing team scale, from the traditional marketing to service marketing has yet to be completed, single products and similar, development bottleneck. According to these we want to solve one by one, absorbing foreign successful experience of wealth management.

(2)The necessity of wealth management, not just the traditional brokerage own shortcomings, as well as the external environment of the market, through the analysis of the external environment of gravels stock wealth management, know that the transition is imminent.

(3) According to the actual situation of gravels securities, we put forward the following strategic transformation measures: to develop the brand construction, diversified products, establish a highly efficient and stable team of service marketing, operations and risk control, to build

Keywords: Scurities business; Wealth management; The transformation

目 录

1 绪论 - 1 -

1.1研究背景 - 1 -

1.2 研究意义 - 1 -

1.3 研究理论依据 - 1 -

1.4国内外研究现状 - 2 -

1.5研究方法 - 3 -

2 证券市场现状分析 - 4 -

2.1中国证券业发展概况 - 4 -

2.2证券经纪业务形势 - 4 -

2.3 传统券商业务状况分析 - 5 -

2.3.1投资咨询业务 - 5 -

2.3.2证券承销与发行业务 - 5 -

2.3.3财务顾问业务 - 5 -

2.3.4资产管理业务 - 5 -

3 德邦证券公司的发展概况 - 6 -

3.1德邦证券公司发展现状 - 6 -

3.2德邦证券经营发展的关键要素 - 6 -

3.2.1资源多元化 - 6 -

3.2.2追求绝对收益的理念 - 6 -

3.2.3专业化管理模式 - 7 -

4 德邦证券公司存在的问题分析 - 8 -

4.1公司缺乏有规模高素质的服务营销队伍 - 8 -

4.2由传统营销向服务营销转变还未完成 - 8 -

4.3业务产品单一且相似 - 9 -

4.4发展瓶颈突出 - 9 -

5 传统券商向财富管理者方向转型的环境分析 - 11 -

5.1传统券商转型为财富管理者方向的探索 - 11 -

5.2德邦证券财富管理的外部环境分析 - 12 -

5.2.1新的竞争对手威胁 - 12 -

5.2.2 替代品的威胁 - 12 -

5.2.3购买者的议价能力 - 12 -

5.2.4供应商的议价能力 - 13 -

5.2.5 现有竞争对手之间的竞争 - 13 -

6 德邦证券财富管理战略转型的对策与建议 - 15 -

6.1 大力发展品牌建设 - 15 -

6.2多元化产品推出 - 15 -

6.3建立高效稳定的服务营销队伍 - 16 -

6.4运营及风险控制 - 16 -

6.5建立平台支持系统 - 17 -

结 论 - 18 -

致 谢 - 19 -

参考文献 - 20 -

绪论

1.1研究背景

随着中国经济的发展，中国资本市场呈现跨越式发展，经纪业务是中国资本市场重要组成部分——券商的业务支柱面临着巨大的挑战。互联网的飞速发展，越来越多的人通过网络即可开户，加剧了佣金价格的市场化。佣金率下降，客户流失严重的一系列问题，迫使 券商通过转型来改善经纪业务的处境。步入2014年，转型的道路依然十分曲折，尽管出现了各式各样的转型方式如财富管理、券商经纪业务的转变以及轻型营业部。不少学者针对证券市场的发展做了很多努力有了一定的研究结果但是缺乏一定的系统性。如今，许多证券公司都积极开发和建设适合自身需求的服务管理体系，为了让自己在管理客户的是能够保持规范性、信息有效性以及自动化。提升客户服务能力如何在佣金价格中谋求发展之路是证券公司如今需要考虑的，德邦证券改如何从传统券商向财富管理转型是本课题所研究的重点。

1.2 研究意义

伴随着中国资本市场的迅速发展，我国的证券市场开始登上金融界的舞台并担当着主要角色，占据至关重要的地位。相对于国外成熟的资本市场，中国证券市场发展不够完善，成立时间段。特别是最近几年中国的证券市场极其不稳定。研究中国券商从传统经纪业务向财富管理转型这一课题，了解到这条道路是企业在创新道路上打造一个综合金融服务平台的长期过程，这个过程不单单是企业对自身业务模式的一种改变，而且更多的是要对自身产品进行调整，建设自身的系统，构建适合自身发展的人才体系。在此过程中，券商不仅要吸收国内外有关积极经验同时还应该结合我国国情，政策和市场以及顾客需要。通过这一转型，对于全面构建证券市场，不断促进产品多元化发展，巩固证券在资本市场上的地位，提高我国的综合国力和国际竞争力都具有很大的意义。

1.3 研究理论依据

竞争战略理论是由哈佛大学教授迈克尔·波特（Michael E. Porter）提出。竞争战略就是企业为了保证竞争优势，在同一使用价值上使用攻击或是防守的企业战略。通过对市场的密切关注，寻找到市场中存在的盈利机会和需求增长点，从而积极有效地面对市场竞争环境。竞争战略包括成本领先战略、差异化战略、集中化战略三大部分。其研究重点即是“波特五力模型”指的是公司所在行业的竞争力量，包括供应商、潜在进入者、行业内竞争者、替代品、购买商。

多元化经营战略又称多角化战略，是企业在寻求发展时经常使用到的一种适合在市场需求广泛发展多种经营的经营战略。多元化战略是相对企业专门化经营而言的，其内容包括：产品的多元化、市场的多元化，投资区域的多元化和资本的多元化。